21世纪经济研究院 研究员 李果

截至7月30日，除西安、福州、佛山和唐山外，已有25座万亿GDP城市公布半年经济数据。

21世纪经济研究院发现，上半年，部分万亿城市不仅经济总量的排名出现变化，经济驱动力也发生较大变化。

从经济总量看，10强城市排名保持稳定，但宁波正在向南京“GDP第10城”发起挑战，青岛GDP首次超过天津，合肥GDP超济南，排名暂居省会城市第8位。而在经济总量之外，城市之间的其他竞争也颇为激烈。

新变动

上半年，GDP10强城市排名未变，分别是上海、北京、深圳、重庆、广州、苏州、成都、杭州、武汉和南京。其中，前9城上半年的经济总量超过1万亿元，仅GDP第10城南京距离万亿尚差约270亿元。乐观预计，在2027年上半年经济数据披露后，深圳可能是继上海和北京之后，国内第三座半年经济总量破两万亿的城市，且GDP10强城市有望首次集体突破万亿大关。

排名第11位的宁波正在紧追南京。2026年上半年，宁波的GDP、第二产业增加值、规上工业增加值、固定资产投资的增速均高于南京，两座城市的GDP差值也由2025年上半年的318.18亿元，缩小到2026年上半年的269.07亿元。

青岛正式超越天津。2026年上半年天津的经济总量被青岛超越。青岛超越天津后，从“北方消费第二城”升级为“北方经济第二城”。青岛先进制造业发展较快，推动上半年规模以上工业增加值同比增长7.3%，传感器、集成电路圆片等产品产量分别增长83.8%、60.7%。

GDP排名第16位的郑州正在快速缩小与长沙的GDP差距。2025年上半年，郑州的GDP落后长沙311.08亿元，2026年上半年，郑州将差距缩小到84.94亿元，距离长沙仅“一步之遥”。工业增长乏力是影响长沙上半年经济总量增长的关键因素，长沙第二产业增加值增速仅0.8%。下半年，郑州的“攻”与长沙的“守”将成为一大看点。

合肥GDP排名连跳两级，超过了南通和济南，排名上升到第17位。2026年上半年，合肥拿下多项“第一”或“唯一”——合肥在已公布经济半年报的万亿GDP城市中经济增速位居第一，是唯一一座第二产业增加值增速超10%的城市，也是唯一一座工业增加值增速超20%的城市。

泉州和南通的GDP排名竞争激烈，近一年不断出现超越与反超。2025年上半年，泉州经济总量落后于南通224.16亿元；到2025年末，泉州超越南通；2026年一季度，南通反超泉州；2026年上半年，泉州又以11.95亿元的微弱优势再度实现反超。

温州经济加速“奔跑”。尽管经济总量在万亿GDP城市中排名靠后，但温州上半年的经济增速达到6.0%，在已经披露数据的25座万亿GDP城市中排名第二。

“站在光里”

2026年上半年，合肥的表现可以用“一骑绝尘”来形容。其工业领域的增长非常亮眼——合肥规模以上工业增加值同比增长25.6%，创近年来新高。其中核心驱动力正是以“光”（光电子、芯片）和“车”（新能源汽车）为代表的“芯屏汽合”产业集群的集中爆发，推动合肥规上高技术制造业增加值增长79.0%，连续12个月保持30%以上高增长。

同样站在“光”里的城市还有武汉和苏州。上半年两座城市的第二产业增加值增速分别达到8.9%和7.2%，仅次于合肥。从上市公司来看，上半年涨幅分别达到369.15%、276.83%的长飞光纤、光迅科技，正是武汉光电子信息产业的代表。据统计，武汉光电子信息产业集聚企业超1.6万家，其“十五五”时期的目标是将光电子信息产业培育为该市的两大万亿级产业之一。

数据显示，武汉上半年GDP增长5.7%，该增速创下近5年同期新高；同时，全市规模以上工业增加值同比增长15.4%。其中，规模以上高技术制造业增加值同比增长65.7%，对规模以上工业增长贡献率达98.5%。

苏州受AI产业引领效应影响，上半年电子信息业产值同比增长10.0%，连续4个月保持两位数增长，集成电路、光纤等产品产量分别增长15.3%和14.6%。

上半年，也有越来越多城市围绕高新技术制造业“秀肌肉”。上半年，除合肥、武汉和苏州外，另有温州、宁波、郑州、东莞和深圳的第二产业增加值增速超6%。无一例外，这些城市在集成电路、机器人、新能源汽车等领域都有亮点。

比如郑州的工业产品中，电子工业专用设备、光纤产量分别同比增长7.8倍、1.9倍，锂离子电池、新能源汽车、集成电路、5G智能手机等新兴产品产量也分别增长77.6%、28.8%、27.6%、24%。

先进制造业投资大幅提升

截至7月30日，21座万亿GDP城市公布了固定资产投资增速，但仅有7座城市实现正增长，东莞以6.8%的增速暂居榜首。其余城市中，有10座城市的增速低于全国平均水平，降幅最大的是大连，上半年固定资产投资下降19.2%。值得一提的是，距离“万亿GDP”仅一步之遥的徐州，上半年的固定资产投资降幅达到32.9%。

大部分城市的固定资产投资增速下滑与房地产有关。但值得关注的是，这些城市也在上半年加大了对先进制造业的投资力度。这表明先进制造业在支撑固定资产投资，乃至推动当地的经济发展方面起到了关键作用。

东莞上半年全市固定资产投资同比增长7.3%，扣除房地产开发投资后，全市固定资产投资同比增长14.4%。作为工业重镇，东莞在上半年加大了对先进制造业、高技术制造业的投资力度，两项投资同比分别增长17.5%、26.0%。其中，计算机及办公设备制造业、电子及通信设备制造业、装备制造业投资同比分别增长35.0%、27.4%、17.6%。

宁波上半年扣除房地产开发投资后的固定资产投资增长6.3%。宁波制造业投资增长12.3%，增速高于全部投资12.2个百分点，拉动全市投资增长2.8个百分点。

苏州上半年扣除房地产开发投资后的固定资产投资同比下降0.4%，但苏州高技术制造业投资同比增长6.5%，其中集成电路制造业、锂电池制造业投资分别增长38.0%和69.6%。

社会消费品零售总额的增速方面，在已经发布数据的万亿GDP城市之中，济南以4.8%的增速位居榜首，另有18座城市的社会消费品零售总额增速实现正增长，南京、大连、武汉和北京的增速为负。

21世纪经济研究院认为，尽管上半年多座城市的GDP排名出现变化，但其GDP差值并未拉开，下半年的竞争将更为激烈。

“站在光里”的城市成为赢家，这也成为衡量一座城市未来竞争力的关键，下半年在高新技术制造业领域，城市之间的竞争可能趋于白热化。

房地产成为影响城市固定资产投资增速的主要因素，大部分城市正在通过加大对先进制造业的投资“修复”投资增速。

此外，社会消费品零售总额增速反映了城市的消费活跃度，下半年如何进一步促进消费，将是所有城市面临的共同课题。